BMO Financial Group stärkt Präsenz im Privatkreditmarkt durch Partnerschaft mit Canal Road Group

Die BMO Financial Group aus Kanada hat eine strategische Partnerschaft mit dem alternativen Vermögensverwalter Canal Road Group eingegangen, die dieser ermöglicht, bis zu 1 Milliarde US-Dollar in direkte Kredite zu investieren. Diese Initiative ist ein weiterer Schritt der Bank, um ihre Position im florierenden Markt der privaten Kredite auszubauen. In jüngster Zeit werden häufig Kooperationen zwischen Banken und privaten Kreditmanagern beobachtet, die versuchen, strengere Regulierungsvorschriften und begrenzte Kapitalreserven zu umgehen. Solche Allianzbeispiele sind das 25-Milliarden-Dollar-Deal zwischen Citigroup und Apollo Global Management im vergangenen Jahr sowie die Zusammenarbeit der Goldman Sachs Group mit der Mubadala Investment Co. Ein BMO-Sprecher betonte, dass keine spezifischen Einzelheiten über die Beteiligungsverhältnisse oder Kreditverpflichtungen bekannt gegeben wurden. Diese Vereinbarung unterstützt jedoch die direkten Kreditaktivitäten der Canal Road Group. Der Trend zeigt, dass Banken in privaten Märkten eine lukrative Möglichkeit sehen, ihr gebührenbasiertes Geschäft auszubauen, ohne ihre Bilanzen zu belasten, während private Kreditfonds von der Erfahrung der Banken im Kreditwesen und deren Beziehungen zu Investoren und Unternehmen profitieren. BMO setzt vermehrt auf derartige Partnerschaften, was durch die 2021 ins Leben gerufene Kooperation mit Oak Hill Advisors, die bisher mehr als 12 Milliarden US-Dollar eingesetzt hat, verdeutlicht wird. Der CEO von Third Eye Capital, Arif Bhalwani, hebt hervor, dass diese Entwicklungen auf regulativen Druck und das Streben nach größerer Kapitaleffizienz zurückzuführen sind; Banken konzentrieren sich zunehmend auf ihre Stärken in Beziehungsnetzwerken und Originierungsfähigkeiten. Die in Miami ansässige Canal Road Group spezialisiert sich auf die Entstehung, Kreditbewertung und Verwaltung von Portfolios für hochrangig gesicherte Unternehmenskredite in Nordamerika, die hauptsächlich aus Sponsorschaften stammen. BMO wird dabei eine nicht stimmberechtigte Minderheitsbeteiligung an der Canal Road Management Company halten.